I-Вопросы по биржевым торгам иностранной валютой.

 

1. На основании каких нормативных документов осуществляются операции в иностранной валюте на межбанковских торговых сессиях?

В соответствии с пунктом 2 «Правил проведения межбанковских торговых сессий на Узбекской республиканской валютной бирже» операции в иностранной валюте на межбанковских торговых сессиях осуществляются на основании Постановления Кабинета Министров Республики Узбекистан от 10 июля 2001 года № 294 «О мерах по организации функционирования внебиржевого валютного рынка», Устава УзРВБ, «Правил проведения межбанковских торговых сессий на УзРВБ» и с соблюдением требований законодательства Республики Узбекистан о валютном регулировании.

 

2. Цель Закона Республики Узбекистан “О биржах и биржевой деятельности”?

В соответствии со статьей 1 Закона Республики Узбекистан “О биржах и биржевой деятельности”, целью настоящего Закона является регулирование отношений, связанных с организацией и деятельностью бирж.

 

3. Что означает понятие “биржа”?

В соответствии со статьей 3 Закона Республики Узбекистан “О биржах и биржевой деятельности”, биржа - юридическое лицо, являющееся организатором биржевых торгов на основе установленных правил в заранее определенном месте и в определенное время.

Биржи создаются исключительно в форме акционерных обществ.

Биржи осуществляют свою деятельность в виде товарно-сырьевой, фондовой и валютной биржи.

Фирменное наименование биржи должно содержать слово "биржа".

Биржи приобретают право на осуществление биржевой деятельности после получения лицензии в установленном порядке.

 

4. Объясните понятие биржевые сделки и их виды.

В соответствии со статьей 16 Закона Республики Узбекистан “О биржах и биржевой деятельности”, биржевой сделкой является зарегистрированный биржей договор купли-продажи биржевого товара, заключенный по зафиксированному биржей результату биржевого торга.

На бирже могут совершаться биржевые сделки, в том числе:

  • сделки купли-продажи биржевых товаров с условием их поставки без отсрочки (спот);
  • сделки купли-продажи биржевых товаров с условием их поставки с отсрочкой (форварды);
  • сделки купли-продажи производных финансовых инструментов (деривативов) с обязательством исполнения их в будущем (фьючерсы), предполагающие поставку биржевого товара (поставочный фьючерс) или осуществление денежных расчетов между сторонами сделки без поставки биржевого товара (расчетный фьючерс);
  • сделки купли-продажи производных финансовых инструментов (деривативов) с правом на будущую покупку или продажу биржевых товаров либо производных финансовых инструментов (деривативов) (опционы);
  • сделки по одновременной купле-продаже валют с условием осуществления расчетов по ним через определенный срок по заранее определенному валютному курсу (валютные свопы);
  • сделки купли-продажи ценных бумаг с условием их обратного выкупа через определенный срок по заранее определенной цене (репо).

На бирже могут совершаться и иные биржевые сделки в соответствии с законодательством.

 

5. Каков порядок приема в состав Членов Узбекской республиканской валютной биржи?

В соответствии с пунктом 9-11 Положения “О членстве акционерном обществе Узбекская республиканская валютная биржа», Для вступления в состав членов Биржи заявитель направляет на имя Председателя Наблюдательного совета заявление о приеме в члены Биржи с указанием конкретной категории.

К заявлению прилагаются следующие документы:

  • нотариально заверенная копия Устава (Положения);
  • бухгалтерский баланс и отчет о финансовых результатах (или прибылях и убытках) за отчетный финансовый год (для вновь созданных – по результатам отчетного квартала);
  • копия заключения аудиторской организации по итогам отчетного финансового года;
  • гарантийное письмо об уплате членского взноса в случае приема заявителя в состав членов Биржи;
  • регистрационная карточка;
  • нотариально заверенная карточка образцов подписей должностных лиц, пользующихся правом первой и второй подписи, и оттиска печати;
  • список трейдеров;
  • доверенность на совершение операций в Торговой системе;
  • доверенность на получение выписок по лицевым счетам.

Для вступления в состав членов Биржи по категории “А” необходимо дополнительно представить нотариально заверенную копию лицензии Центрального банка на проведение операций в иностранной валюте.

 

6. Цель Закона Республики Узбекистан “О валютном регулирование“?

В соответствии со статьей 1 Закона Республики Узбекистан “О валютном регулирование», целью настоящего Закона является регулирование отношений в области проведения валютных операций на территории Республики Узбекистан.

 

7. Что означают понятия “валютные ценности”, иностранная валюта”?

В соответствии со статьей 3 Закона Республики Узбекистан “О валютном регулирование» валютными ценностями являются иностранная валюта, ценные бумаги в иностранной валюте, платежные документы в иностранной валюте и аффинированное золото в слитках.

Иностранная валюта - иностранные денежные знаки в виде банкнот, казначейских билетов и монет, находящиеся в обращении и являющиеся законным платежным средством в иностранном государстве, изъятые или изымаемые из обращения денежные знаки, подлежащие обмену на денежные знаки этого же иностранного государства, а также средства на счетах и во вкладах в денежных единицах иностранных государств и международных денежных или расчетных единицах.

 

8. “Уполномоченные банки” и их права?

В соответствии со статьей 11 Закона Республики Узбекистан “О валютном регулирование», уполномоченными банками являются банки, имеющие лицензию на проведение операций в иностранной валюте.

Уполномоченные банки вправе:

  • проводить в пределах лимита открытой валютной позиции на территории Республики Узбекистан операции по покупке и продаже иностранной валюты, в том числе с производными финансовыми инструментами, непосредственно между собой, со своими клиентами, через валютные биржи, а также на международных рынках;
  • иметь корреспондентские и иные счета в банках Республики Узбекистан и иностранных банках;
  • открывать обменные пункты для проведения операций по покупке и продаже физическим лицам наличной иностранной валюты и платежных документов в иностранной валюте. Уполномоченные банки могут иметь и другие права в соответствии с законодательством.

 

9. Какие организации являются органами валютного контроля?

В соответствии со статьей 20 Закона Республики Узбекистан “О валютном регулирование» органами валютного контроля в Республике Узбекистан являются Центральный банк, Министерство финансов, Государственный налоговый комитет и Государственный таможенный комитет Республики Узбекистан.

 

10. Какие операции осуществляются на внебиржевом валютном рынке?

В соответствии с пунктом 2 Положения «О порядке проведения операций по покупке и продаже иностранной валюты на внебиржевом валютном рынке» на внебиржевом валютном рынке осуществляются следующие операции:

а) обязательная продажа валютной выручки предприятий и организаций от централизованного и децентрализованного экспорта;

б) покупка на договорной основе уполномоченными банками у своих клиентов свободных валютных средств;

в) покупка иностранной валюты для импорта товаров и услуг;

г) покупка иностранной валюты для обслуживания иностранных кредитов;

д) покупка иностранной валюты для осуществления лизинговых платежей (возврат средств лизингодателю) по лизинговым договорам;

е) покупка иностранной валюты для покрытия расходов по содержанию посольств Республики Узбекистан в зарубежных странах, уплаты взносов в международные организации и других текущих расходов, осуществляемых за счет средств государственного бюджета;

ж) покупка иностранной валюты для репатриации прибыли, дивидендов и других доходов иностранных инвесторов;

з) покупка иностранной валюты для выплаты командировочных расходов;

и) покупка и продажа уполномоченными банками средств на межбанковской торговой сессии;

к) операции, связанные с формированием и использованием средств Консолидированного стабилизационного фонда;

л) операции по покупке и продаже наличной иностранной валюты через обменные пункты;

м) другие операции, не противоречащие законодательству.

 

11. Расскажите о специальных валютных счетах, открываемые уполномоченными банками для проведения операций на внебиржевом валютном рынке?

В соответствии с пунктом 27 Положения «О порядке проведения операций по покупке и продаже иностранной валюты на внебиржевом валютном рынке» для проведения операций на внебиржевом валютном рынке уполномоченные банки открывают своим клиентам специальные валютные счета, на которые зачисляется иностранная валюта, приобретенная на валютном рынке. Не допускается покупка иностранной валюты клиентом банка без открытия специального валютного счета.

На специальный валютный счет также зачисляется ранее списанная с данного счета и неиспользованная или возвращенная валюта.

Средства со специального валютного счета используются строго на цели, предусмотренные в заявке клиента на покупку иностранной валюты.

Не допускается:

  • снятие наличной валюты со специального счета, за исключением выплаты командировочных расходов;
  • перевод иностранной валюты со специального валютного счета на другие валютные счета хозяйствующих субъектов, а также размещение средств в депозит и начисление процентов на остаток счетов.

 

12. Кто является участниками межбанковского валютного рынка?

В соответствии с пунктами 8 и 9 Положения «О порядке проведения операций по покупке и продаже иностранной валюты на внебиржевом валютном рынке», участниками межбанковского валютного рынка являются уполномоченные банки и Центральный банк Республики Узбекистан.

Центральный банк участвует на межбанковских торговых сессиях только средствами Консолидированного стабилизационного фонда.

Клиенты уполномоченных банков могут участвовать в сделках межбанковского валютного рынка только через уполномоченные банки, клиентами которых они являются. Уполномоченный банк выступает в этом случае на рынке от своего имени по поручению клиента.

 

13. Перечислите основные источники валютных средств уполномоченных банков для осуществления операций на внебиржевом валютном рынке?

В соответствии с пунктом 3 Положения «О порядке проведения операций по покупке и продаже иностранной валюты на внебиржевом валютном рынке», основными источниками валютных средств уполномоченных банков для осуществления операций на внебиржевом валютном рынке являются:

а) собственные ресурсы уполномоченных банков, включая нераспределенную прибыль;

б) средства, поступающие от обязательной продажи хозяйствующими субъектами части выручки в иностранной валюте от децентрализованного экспорта;

в) свободные валютные средства, приобретаемые уполномоченными банками на договорной основе у своих клиентов;

г) средства, купленные уполномоченными банками через обменные пункты и по межбанковским сделкам;

д) другие привлеченные средства, размещенные в уполномоченных банках.

 

14. Структура внебиржевого валютного рынка в соответствии с Постановлением Кабинета Министров Республики Узбекистан от 10.07.2001 г. № 294 “О мерах по организации функционирования внебиржевого валютного рынка”?

В соответствии с пунктом 5 Положения «О порядке проведения операций по покупке и продаже иностранной валюты на внебиржевом валютном рынке», Внебиржевой валютный рынок включает в себя:

  • межбанковский валютный рынок;
  • операции по покупке и продаже иностранной валюты между уполномоченным банком и его клиентами, совершаемые непосредственно в банках;
  • валютно-обменные операции с наличной иностранной валютой через обменные пункты.

 

15. Расскажите о функциях УзРВБ на межбанковских торговых сессиях?

В соответствии с пунктом 5 «Правил проведения межбанковских торговых сессий на Узбекской республиканской валютной бирже», функциями УзРВБ на межбанковских торговых сессиях являются:

  • организация биржевых торгов;
  • проведение расчетов по сделкам, заключенным на торгах, через специальные счета, открытые в Расчетном центре;
  • определение текущего курса иностранных валют к суму по итогам торгов и регулярное (не реже одного раза в неделю) его размещение на своем официальном веб-сайте;
  • своевременное информирование Дилеров о месте и времени проведения торгов, а также об итогах каждого биржевого торга. Обо всех изменениях, касающихся места и времени проведения торгов, УзРВБ извещает Дилеров не позднее, чем за три рабочих дня до их проведения;
  • создание условий для обеспечения исполнения заключенных биржевых сделок;
  • ведение раздельного учета денежных средств УзРВБ и Дилеров.

 

16. Что такое нетто-обязательство и нетто-требование Дилера?

В соответствии с «Правилами проведения межбанковских торговых сессий на Узбекской республиканской валютной бирже»:

  • Нетто-обязательство Дилера - сумма денежных средств (в сумах и (или) в иностранной валюте), представляющая собой превышение обязательств Дилера над его требованиями, образующееся по итогам торгов.
  • Нетто-требование Дилера - сумма денежных средств (в сумах и (или) в иностранной валюте), представляющая собой превышение требований Дилера над его обязательствами, образующееся по итогам торгов.

 

17. Что такое нетто-обязательство и нетто-требование УзРВБ?

В соответствии с «Правилами проведения межбанковских торговых сессий на Узбекской республиканской валютной бирже»:

  • Нетто-обязательство УзРВБ - сумма денежных средств (в сумах и (или) в иностранной валюте), представляющая собой превышение обязательств УзРВБ над его требованиями, образующееся по итогам торгов.
  • Нетто-требование УзРВБ - сумма денежных средств (в сумах и (или) в иностранной валюте), представляющая собой превышение требований УзРВБ над его обязательствами, образующееся по итогам торгов.

 

18. Расскажите о методе «фиксинг» по проведению торгов с иностранными валютами?

В соответствии с пунктом 19 «Правил проведения межбанковских торговых сессий на Узбекской республиканской валютной бирже»:

  • Проведение торгов по методу «фиксинг» - метод проведения торгов, основанный на принципе определения курса при достижении равенства суммарных объемов поданных заявок на покупку и продажу инструмента.

 

19. Расскажите о заявках, а так же об условиях предъявления и оформления предварительных заявок?

В соответствии с «Правилами проведения межбанковских торговых сессий на Узбекской республиканской валютной бирже»:

  • Заявка - форма стандартного вида, не требующая дополнительного подтверждения согласия купить или продать определенное количество биржевого инструмента. В настоящих Правилах заявки разделяются на предварительные, начальные и дополнительные заявки:
    • Предварительная заявка – заявка, предоставляемая заранее в сроки, установленные настоящими Правилами, для заключения биржевых сделок на межбанковских торговых сессиях;
    • Начальная заявка – заявка, вводимая в Торговую систему к началу торгов;
    • Дополнительная заявка – заявка, вводимая в Торговую систему на изменение суммы покупки и (или) продажи биржевого инструмента, указанной в начальной заявке.

В соответствии с пунктом 20 «Правил проведения межбанковских торговых сессий на Узбекской республиканской валютной бирже»:

  • За один день до начала торгов Дилеры обязаны подать на УзРВБ предварительные заявки на покупку и (или) продажу иностранной валюты с 9-00 до 13-30 часов.

Предварительная заявка должна быть оформлена на фирменном бланке, заверена подписями правомочных должностных лиц (подписи которых указаны в карточке образцов подписей должностных лиц, пользующихся правом первой и второй подписи, предоставленных Дилерами заблаговременно), а также заверена основной (или гербовой) печатью. При временном предоставлении руководящим лицам права первой или второй подписи, а также при временной замене одного из лиц, уполномоченных руководителем, дополнительно представляется карточка с образцом подписи временно уполномоченного лица с указанием срока ее действия. Эта временная карточка подписывается руководителем и скрепляется печатью.

При изменении печати Дилера, замене или дополнении хотя бы одной подписи, отраженной в карточке, представляется новая карточка с образцами подписей и оттиском печати. Отмененные карточки с образцами подписей и оттиском печати подшиваются в юридическое дело Дилера.

 

20. Когда начинается аутентификация трейдеров и какие действия осуществляются при этом?

В соответствии с пунктами 23 и 24 «Правил проведения межбанковских торговых сессий на Узбекской республиканской валютной бирже»:

  • За 30 минут до начала торгов производится процедура подтверждения права трейдера на заключение биржевых сделок (аутентификация трейдеров).

При этом в Торговую систему вводится личный код трейдера и пароль. Пароль вводится непосредственно трейдером на его рабочем месте.

После аутентификации трейдеры вводят в Торговую систему начальные заявки.

 

21. Какой курс используется при проведении торгов в качестве начального курса иностранной валюты к суму?

В соответствии с пунктом 25 «Правил проведения межбанковских торговых сессий на Узбекской республиканской валютной бирже»:

  • В качестве начального курса иностранной валюты к суму используется курс, определенный на предыдущих торгах.

 

22. Каков порядок проведения торгов и определение курса на торгах?

В соответствии с пунктами 26-34 «Правил проведения межбанковских торговых сессий на Узбекской республиканской валютной бирже»:

  • К началу торгов Торговая система предоставляет информацию о знаке и величине разницы между суммарными объемами поданных начальных заявок.
  • Если суммарный объем поданных начальных заявок на продажу инструмента больше суммарного объема поданных начальных заявок на покупку – знак разницы между ними считается положительным («+»).
  • Наоборот, если суммарный объем поданных заявок на покупку инструмента больше суммарного объема поданных заявок на продажу – знак разницы между ними считается отрицательным («-»).
  • Если к началу торгов знак разницы между суммарными объемами начальных заявок (на покупку и продажу), находящихся в Торговой системе, положительный («+»), биржевой маклер понижает курс на одну единицу.
  • Наоборот, если знак разницы между суммарными объемами начальных заявок (на покупку и продажу), находящихся в Торговой системе, отрицательный («-»), биржевой маклер повышает курс на одну единицу.
  • Если суммарный объем поданных заявок на продажу равен суммарному объему поданных заявок на покупку – величина разницы между ними считается равной нулю («0»). В этом случае торги объявляются закрытыми и для всех сделок применяется начальный курс иностранной валюты к суму.
  • Минимальная единица изменения курса иностранной валюты к суму - 0,01 сум. В начале торгов, исходя из разницы между суммарными объемами поданных начальных заявок на покупку и (или) продажу, биржевой маклер, с согласия трейдеров, может увеличить или уменьшить единицу изменения курса. Максимальная единица изменения курса иностранной валюты к суму - 0,1 сум.
  • В Торговой системе не допускается изменение направления движения курса после первого изменения начального курса иностранной валюты к суму.
  • Во время торгов трейдеры могут вводить в Торговую систему дополнительные заявки.
  • В операционном листе отражаются значения начальных и дополнительных заявок.
  • Каждый раз, при вводе заявок трейдером, Торговая система выполняет следующие процедуры в соответствии с этими заявками:
  • при вводе заявок на покупку инструмента уменьшает плановую позицию Дилера в сумах на сумму, достаточную для удовлетворения этой заявки, с учетом взимаемого УзРВБ комиссионного вознаграждения, и увеличивает его плановую позицию в иностранной валюте;
  • при вводе заявок на продажу инструмента уменьшает плановую позицию Дилера в иностранной валюте на сумму, достаточную для удовлетворения этой заявки, и увеличивает его плановую позицию в сумах.
  • Во время проведения торгов, если знак разницы суммарного объема всех заявок (на покупку и продажу), находящихся в Торговой системе, положительный («+»), биржевой маклер понижает курс ещё на одну единицу.
  • Наоборот, если знак разницы суммарного объема всех заявок (на покупку и продажу), находящихся в Торговой системе, отрицательный («-»), биржевой маклер повышает курс ещё на одну единицу.
  • Данная процедура в процессе торгов продолжается до тех пор, пока знак разницы суммарного объема всех заявок (на покупку и продажу), находящихся в Торговой системе, не будет равен нулю.
  • Если величина разницы суммарных объемов всех заявок (на покупку и продажу), находящихся в Торговой системе, равна нулю («0»), то есть при достижении равенства спроса и предложения на иностранную валюту – возникает состояние «фиксинг» и биржевой маклер объявляет торги закрытыми.
  • Для всех сделок, заключенных в ходе торгов, применяется единый курс иностранной валюты к суму.
  • В случае изменения знака разницы суммарных объемов всех заявок, введенных на продажу и (или) покупку инструмента, при поступлении в Торговую систему дополнительной заявки, последняя поданная заявка удовлетворяется в объеме, необходимом для определения курса.

 

23. Какая заявка удовлетворяется в процессе определения курса, при вводе одновременно дополнительных заявок в Торговую систему несколькими Дилерами?

В соответствии с пунктом 35 «Правил проведения межбанковских торговых сессий на Узбекской республиканской валютной бирже»:

  • В процессе определения курса, при вводе одновременно дополнительных заявок в Торговую систему несколькими Дилерами, удовлетворяется заявка с максимальной суммой. При равенстве сумм дополнительных заявок, эти заявки удовлетворяются пропорционально равными долями.

 

24. Кому предоставляться информация о курсе по завершении торгов?

В соответствии с пунктом 36 Правил проведения межбанковских торговых сессий на Узбекской республиканской валютной бирже»:

  • После завершения торгов УзРВБ доводит до сведения Центрального банка и уполномоченных банков информацию о курсе иностранных валют к суму.

 

25. Каков порядок оформления документов по итогам торгов?

В соответствии с пунктом 40 «Правил проведения межбанковских торговых сессий на Узбекской республиканской валютной бирже»:

  • Регистрация и оформление биржевых сделок осуществляется по результатам биржевых торгов в письменной или электронной форме в течение двух часов после завершения торгов. При этом оформляются биржевые свидетельства, операционные листы в 2-х экземплярах, подписываемые должностными лицами УзРВБ и трейдером, а также сведения по операциям, совершенным на межбанковских торговых сессиях, подписываемые трейдером.
  • Не подписание трейдером биржевых свидетельств, операционных листов и сведений по операциям не является основанием для невыполнения Дилером, уполномоченным работником которого является данный трейдер, обязательств по итогам состоявшихся торгов.
  • Биржевые сделки не подлежат нотариальному удостоверению.

 

26. Что такое начальная позиция дилера?

В соответствии «Правилами проведения межбанковских торговых сессий на Узбекской республиканской валютной бирже»:

  • Начальная позиция Дилера – позиция, отражающая возможное состояние по обязательствам и требованиям, которое может возникнуть в результате расчета возможностей покупки и продажи определенного инструмента в соответствии с начальной заявкой Дилера.

 

27. Что такое плановая позиция дилера?

В соответствии «Правилами проведения межбанковских торговых сессий на Узбекской республиканской валютной бирже»:

  • Плановая позиция Дилера – позиция, отражающая возможное состояние по обязательствам и требованиям, которое может возникнуть в результате расчета возможностей покупки и продажи определенного инструмента в одно и тоже время торгов в соответствии с заявкой Дилера, находящейся в Торговой системе.

 

28. На основании каких нормативных документов проводятся операции валютного свопа в УзРВБ?

В соответствии с пунктом 1.2 «Правил проведения операций валютного свопа на УзРВБ», операции валютного свопа в проводятся на основании Устава УзРВБ в соответствии с «Правилами проведения операций валютного свопа на УзРВБ» и соблюдением требований законадательства Республики Узбекистан о валютном регулировании.

 

29. Что такое операции валютного свопа?

В соответствии с «Правилами проведения операций валютного свопа на Узбекской республиканской валютной бирже»:

  • Операция валютного свопа – двусторонняя сделка по одновременной покупке и продаже (обмену) валютами при условии расчета (обратного обмена) по ним через определенный условиями такой сделки срок и по определенной условиями такой сделки валютному курсу. Операции валютного свопа состоят из двух частей: при осуществлении первой части происходит первичный обмен валют (спот-сделка), при осуществлении второй части происходит обратный обмен и закрытие своп - контракта (форвард-сделка).

 

30. Между кем осуществляются операции валютного свопа в Торговой системе?

В соответствии пунктом 1.21 «Правил проведения операций валютного свопа на Узбекской республиканской валютной бирже»:

Операции валютного свопа в Торговой системе осуществляются:

  • между Центральным банком и уполномоченными банками;
  • уполномоченными банками между собой.

 

31. Какие иностранные валюты могут использоваться для проведения операций валютного свопа?

В соответствии с пунктом 1.22 «Правил проведения операций валютного свопа на УзРВБ», в качестве иностранных валют для проведения операций валютного свопа Дилерами могут использоваться доллары США и евро, а также другие валюты по решению Наблюдательного совета УзРВБ.

 

32. Дайте понятие о заявках по операциям валютного свопа.

В соответствии с «Правилами проведения операций валютного свопа на Узбекской республиканской валютной бирже», заявка – форма стандартного вида, в которой выражается не требующее дополнительного подтверждения согласие купить (заявка на покупку/продажу) или продать (заявка на продажу/покупку) определенное количество инструмента на определенных, содержащихся в данной заявке условиях.

Разделяются два вида заявок: конкурентные и неконкурентные.

Конкурентная заявка – вид заявки, выражающий не требующего дополнительного подтверждения согласие купить определенное количество инструмента по цене, не выше указанной в такой заявке максимальной цены покупки, или продать определенное количество инструмента по цене, не ниже указанной в такой заявке минимальной цены продажи.

Неконкурентная заявка – вид заявки, выражающий не требующего дополнительного подтверждения согласие купить или продать определенное количество инструмента по лучшим ценам заявок.

 

33. Каков порядок заключения сделок валютного свопа?

В соответствии с «Правилами проведения операций валютного свопа на УзРВБ», сделки своп могут заключаться в Торговой системе как в режиме системных (автоматических), так и в режиме внесистемных сделок.

Системные (автоматические) сделки своп – сделки своп в ходе торгов, заключаемые на основании двух «безадресных» (то есть заявки без указания конкретного контрагента по сделке) встречных заявок.

Внесистемные сделки своп – сделки своп в ходе торгов, заключаемые на основании двух встречных заявок, в которых стороны указывают друг друга в качестве контрагента по сделке.

Внесистемные сделки считаются сделками своп с подтверждением.

Перед началом торгов в Торговой системе производится аутентификация трейдеров. При этом в Торговую систему вводится имя пользователя (Login) и пароль.

С момента открытия торгов и после аутентификации трейдеры имеют право вводить в Торговую систему заявки, а также снимать и (или) изменять ранее введенные ими неисполненные или частично исполненные заявки, находящиеся в очереди.

При заключении системных сделок своп участниками торгов в Торговую систему вводятся конкурентные и неконкурентные заявки.

Все сделки своп заключаются с кодом расчетов Т_0.

Введенная в Торговую систему заявка проходит процедуру непрерывного сопоставления на предмет наличия встречных заявок. При этом заявки на покупку всегда будут встречными по отношению к заявкам на продажу и, наоборот, заявки на продажу всегда будут встречными по отношению к заявкам на покупку.

При наличии допустимых встречных заявок происходит заключение системных (автоматических) сделок, которые не требуют дополнительного согласия или подтверждения участника торгов, подавшего соответствующую заявку.

Внесистемная сделка своп считается заключенной в момент регистрации в Торговой системе двух встречных заявок, поданных с взаимным указанием конкретного контрагента по сделке своп.

При отсутствии в очереди допустимых встречных заявок вводимая конкурентная заявка целиком ставится в очередь до поступления таких заявок или удаляется из Торговой системы путем снятия заявки Дилером.

Если вводимая заявка после заключения сделок со всеми допустимыми встречными заявками исполнена не полностью, то ее остаток ставится в очередь неисполненных заявок.

Во время торгов при заключении очередной сделки происходит автоматический пересчет значения средневзвешенного курса по каждому инструменту в отдельности.

Неконкурентные заявки заключаются по средневзвешенному курсу, установившемуся в результате данных торгов. Критерием приоритетности при удовлетворении заявок является время их регистрации в Торговой системе. Оставшиеся в системе неудовлетворенные заявки удаляются из торгов. При этом последняя из удовлетворенных заявок может быть исполнена частично.

Данный механизм удовлетворения встречных заявок может использоваться для всех инструментов, допущенных к торгам в Торговую систему.

Если в момент закрытия торгов в системе не зафиксирован средневзвешенный курс (то есть не заключена ни одна сделка), то неконкурентные заявки удаляются из Торговой системы.

Внесистемная сделка регистрируется в Торговой системе только при наличии двух встречных заявок, содержащих одинаковые значения объема и своповых пунктов, а также взаимные указания Дилерами друг друга в качестве контрагентов по сделке.

Внесистемные сделки при расчете средневзвешенного курса не участвуют.

При заключении каждой сделки своп Торговая система регистрирует и присваивает ей уникальный регистрационный номер.

После заключения очередной сделки текущий курс последней сделки и текущее значение средневзвешенного курса автоматически изменяются.

 

34. Как определяется базовый курс сделки своп?

В соответствии с «Правилами проведения операций валютного свопа на Узбекской республиканской валютной бирже», базовый курс сделки своп – спот-курс на дату заключения сделки своп. При заключении сделки своп между сумами и иностранной валютой, базовый курс сделки своп (спот-курс) равен курсу соответствующей иностранной валюты к суму, установленному Центральным банком и действующему на момент заключения сделки своп. При заключении сделки своп между двумя иностранными валютами, базовый курс сделки рассчитывается на основе кросс-курсов иностранных валют, определяемых Центральным банком и действующих на момент заключения сделки своп.

 

35. Как определяется итоговый курс сделки своп?

В соответствии с «Правилами проведения операций валютного свопа на Узбекской республиканской валютной бирже»:

Итоговый курс сделки своп – форвард-курс на дату заключения сделки своп. Итоговый курс сделки своп может устанавливаться сторонами сделки своп в явном виде или определяется по формуле:

где:

ИК – итоговый курс сделки своп;

БК – базовый курс сделки своп;

ПСсум или ин – процентная ставка в национальной валюте (или в иностранной валюте, если сделка своп заключается между двумя иностранными валютами);

ПСин – процентная ставка по иностранной валюте;

Д – количество календарных дней между первой и второй частями сделки своп (при этом первый и последний день сделки принимаются за один день);

ДГсум – число дней в календарном году на день проведения первой части сделки своп по сумам (365 дней);

ДГин – число дней в календарном году на день проведения первой части сделки своп по соответствующей иностранной валюте (360 дней – по долларам США, евро, японским йенам и швейцарским франкам, 365 дней – по английским фунтам стерлингов).

 

36. Каков порядок оформления документов по итогам торгов операций валютного свопа?

В соответствии с пунктами 3.1-3.3 «Правилами проведения операций валютного свопа на УзРВБ», в течение двух часов после завершения торгов оформляются биржевые свидетельства в двух экземплярах, подписываются должностными лицами УзРВБ и трейдером.

После завершения торгов в торговой системе формируются реестр сделок и протокол торгов. Выписки из реестра сделок и протокола торгов выдаются по письменному запросу Дилера.

Не подписание трейдером биржевых свидетельств не является основанием для невыполнения Дилером, уполномоченным работником которого является данный трейдер, обязательств по итогам состоявшихся торгов.

 

II-Вопросы по осуществлению расчетно-клиринговых операций по торгам с иностранной валютой.

 

1. Дайте определение понятию клиринговой сессии.

В соответствии с «Правилами проведения межбанковских торговых сессий на УзРВБ»:

Клиринговые сессии - биржевые торги, организуемые УзРВБ, на которых осуществляются биржевые сделки по приобретению Центральным банком Республики Узбекистан невыкупленной Дилерами иностранной валюты.

 

2. В соответствии с какими документами осуществляются клиринг и расчёты по торгам, проводимые на УзРВБ?

В соответствии с пунктом 44 «Правил проведения межбанковских торговых сессий на УзРВБ»:

Клиринг и расчеты по итогам торгов осуществляются на основании биржевых свидетельств и Договора об участии в системе клиринга и расчетов УзРВБ по операциям в иностранной валюте.

 

3. Расскажите о порядке депонирования денежных средств. В каких объёмах депонируются денежные средства?

В соответствии с пунктами 54 и 55 «Правил проведения межбанковских торговых сессий на УзРВБ»:

  • Денежные средства в иностранной валюте, достаточные для проведения операций Дилеров, депонируются на специальных счетах в Расчетном центре до начала проведения межбанковской торговой сессии.
  • Дилеры обязаны обеспечить зачисление денежных средств в сумах, необходимых для осуществления взаиморасчетов с УзРВБ (нетто-обязательства по итогам торгов), на специальные счета УзРВБ в Расчетном центре до окончания дня проведения торгов.

При этом допускается наличие денежных средств Дилеров в сумах на специальных счетах УзРВБ в Расчетном центре до начала проведения торгов.

 

4. Какие банки не допускаются к участию в торгах с иностранной валютой?

В соответствии с пунктом 56 «Правил проведения межбанковских торговых сессий на УзРВБ»:

  • Дилеры (за исключением Центрального банка), имеющие нетто-обязательства по своевременному зачислению денежных средств в сумах (нетто-обязательства по итогам торгов), необходимых для осуществления взаиморасчетов с УзРВБ, к очередным торгам не допускаются.

 

5. В каком размере выплачивается пеня Дилерами в случае несвоевременного исполнения ими своих нетто-обязательств для осуществления взаиморасчетов с УзРВБ?

В соответствии с пунктом 69 «Правил проведения межбанковских торговых сессий на УзРВБ»:

Дилеры, не обеспечившие своевременное зачисление денежных средств для осуществления взаиморасчетов с УзРВБ, уплачивают пеню в размере 0,1 % от неисполненной части обязательств.

 

6. В каких случаях участники торгов освобождаются от ответственности за нарушение установленных нормативными актами УзРВБ сроков платежей по итогам торгов с иностранной валютой?

В соответствии с пунктом 72 «Правил проведения межбанковских торговых сессий на УзРВБ»:

  • УзРВБ и Дилеры освобождаются от ответственности за нарушение установленных внутренними документами УзРВБ сроков осуществления платежей в случае, если таковое нарушение было вызвано действием обстоятельств непреодолимой силы, возникших после заключения соответствующих сделок на УзРВБ и которые УзРВБ и Дилеры не могли предвидеть или предотвратить.

Под обстоятельствами непреодолимой силы понимаются пожары, землетрясения и иные стихийные бедствия, а также другие условия, вытекающие из принятых решений и указаний государственных органов, а также технические сбои Торговой системы.

 

7. На основании каких документов Трейдерам выдаются выписки из лицевых счетов?

В соответствии с пунктом 3.4.5 «Договора об участии в системе клиринга и расчетов УзРВБ по операциям в иностранной валюте»:

  • Выписки из лицевых счетов выдаются Трейдерам на основании доверенностей на право получения выписок по лицевым счетам банков, предоставляемых заранее. Доверенности должны быть надлежащим образом оформлены и подписаны руководителем, главным бухгалтером и заверены печатью банка.

 

8. Расскажите о требованиях, предъявляемые к письмам на возврат денежных средств?

В соответствии с пунктом 61 и 62 «Правил проведения межбанковских торговых сессий на УзРВБ»:

  • УзРВБ может также осуществлять возврат денежных средств Дилеров в соответствии с предоставленными ими оригиналами писем в течение текущего рабочего дня, если письмо предоставлено до 13-00 часов.

Требования к оформлению и предоставлению писем на возврат денежных средств:

а) обязательное оформление писем на фирменном бланке Дилера с указанием точной суммы и банковских реквизитов. Исправления и помарки не допускаются;

б) заверение подписями правомочных должностных лиц (подписи которых указаны в карточке образцов подписей должностных лиц, пользующихся правом первой и второй подписи, предоставленных Дилерами заблаговременно), а также основной (или гербовой) печатью.

При временном предоставлении руководящим лицам права первой или второй подписи, а также при временной замене одного из лиц, уполномоченных руководителем, дополнительно представляется карточка с образцом подписи временно уполномоченного лица с указанием срока ее действия. Эта временная карточка подписывается руководителем и скрепляется печатью.

При изменении печати Дилера, замене или дополнении хотя бы одной подписи, отраженной в карточке, представляется новая карточка с образцами подписей и оттиском печати. Отмененные карточки с образцами подписей и оттиском печати подшиваются в юридическое дело Дилера.

 

9. Каков порядок сверки остатков денежных средств?

В соответствии с пунктом. 67 «Правил проведения межбанковских торговых сессий на УзРВБ»:

  • С целью сверки остатков средств в сумах и в иностранной валюте, находящихся на специальных счетах УзРВБ, Дилеры ежеквартально, не позднее 10 числа месяца, следующего за отчетным кварталом, представляют оформленное на фирменном бланке письмо о состоянии денежных средств, находящихся на их лицевых счетах на 1 число квартала.

 

10. В каких случаях УзРВБ без дополнительного согласия со стороны Дилера имеет право или обязательство самостоятельно осуществлять возврат денежных средств?

В соответствии с пунктом 3.1.2 «Договора об участии в системе клиринга и расчетов УзРВБ по операциям в иностранной валюте»:

  • УзРВБ вправе самостоятельно осуществлять возврат денежных средств, перечисленных со счетов, которые не соответствуют счетам, предоставленным Дилером для проведения расчетов.

 

11. На основание каких документов осуществляются клиринг и расчеты по операциям валютного свопа, проводимые на УзРВБ?

Клиринг и расчеты по итогам торгов осуществляются на основании биржевых свидетельств и Договора об участии в системе клиринга и расчетов УзРВБ по операциям валютного свопа в соответствии с настоящими Правилами.

 

12. Расскажите о порядке депонирования денежных средств для участия в операциях валютного свопа. В каких объёмах депонируются денежные средства?

В соответствии с пунктами 4.13, 4.14 «Правил проведения операций валютного свопа», для заключения сделки своп Дилеры должны обеспечить наличие денежных средств на специальных счетах УзРВБ до начала торгов.

Предварительное депонирование Дилерами денежных средств должно осуществляться в размере, необходимом для оплаты запланированных ими операций, с учетом комиссионного вознаграждения, взимаемого УзРВБ.

 

13. Каков порядок зачисления денежных средств при закрытии сделок валютного свопа?

Согласно пункта 4.15 «Правил проведения операций валютного свопа УзРВБ» на дату закрытия сделки своп Дилеры, являющиеся сторонами данной сделки, зачисляют на специальные счета УзРВБ денежные средства в соответствующих валютах, необходимые для полного исполнения своих обязательств по сделке своп.

 

III. Вопросы по безопасности и защите информаций.

 

1. В чем суть организации входа и выхода трейдеров в здание УзРВБ по пропускам?

Согласно инструкции «Об организации порядка входа и выхода на территорию и в здание УзРВБ», посторонним лицам не допускается входить в здание УзРВБ, вход трейдерам уполномоченных банков в здание УзРВБ допускается только по утвержденному руководителями списку, не допускается вносить в здание УзРВБ фото и видеосъемочные аппараты, разглашать информации относящиеся к коммерческой тайне УзРВБ, обеспечитвать защиту информации, выносить информации относящиеся к коммерческой тайне за пределы УзРВБ запрещается.

 

2. Что запрещается посетителям в целях обеспечения безопасности в УзРВБ?

Согласно инструкции «Об организации порядка входа и выхода на территорию и в здание УзРВБ», запрещается вносить в здание, в объекты средств расчетной техники, автоматизированных электронных платежей УзРВБ видео-съемочные средства, фотоаппарат, аппараты для приема-передачи радиоволн, а также личные копировальные аппараты.

Запрещается использовать в открытых служебных переписках, диссертациях, статьях, лекциях информации, содержащие банковскую тайну.

Запрещается общаться с третьими лицами об информациях, содержащие банковскую тайну по каналам связи.

 

3. Когда был принят Закон Республики Узбекистан «О хранение государственное тайны» и его суть?

Закон был принят 7 мая 1993 года. Данный Закон определяет правовые основы хранения государственной тайны во всех деятельностях государственных управлениях и органах власти, независимо от формы имущества - в предприятиях, учреждениях, организациях и объединениях, в военных структурах Республики Узбекистан и граждан в пределах и за пределами территории республики.

Сведения, охраняемые государством и ограниченные специальным списком особенно важные, совершенно секретные и секретные военные, политические, экономические, научно-технические и другие информации являются государственной тайной Республики Узбекистан.

Государственные тайны являются имуществом Республики Узбекистан.

Правовая основа хранения государственных тайн состоит из законодательных документов Республики Узбекистан, которые принимаются в соответствии Конституции Республики Узбекистан и данного Закона.

 

4. В каких законодательных документах указано понятие «Банковская тайна» и в чем ее сущность?

Понятие «Банковская тайна» указано в статье 786 Гражданского кодекса Республики Узбекистан и в Законе Республики Узбекистан “О банковской тайне”. Банки гарантируют хранить в тайне сведения об операциях, счетах, банковских вкладах своих клиентов. Сведения составляющие банковскую тайну предоставляются только самим клиентам или их представителям. Государственных органам и их должностным лицам такие сведения предоставляются только в установленном Законом порядке. В случае разглашения банком сведения клиента, являющиеся банковской тайной, клиент, чьи права были нарушены, имеет право требовать возмещение ущерба причиненный банком.

 

5. Когда был принят Закон Республики Узбекистан «О банковской тайне» и какие сведения являются банковской тайной?

Закон Республики Узбекистан «О банковской тайне» был принят 30 августа 2003 года.

В соответствии статьи 3 данного Закона Банковской тайной являются следующие сведения, защищаемые банком:

  • об операциях, счетах и вкладах своих клиентов (корреспондентов);
  • о своем клиенте (корреспонденте), полученные банком в связи с оказанием ему банковских услуг;
  • о наличии, характере и стоимости имущества клиента (корреспондента), находящегося на хранении в сейфах и помещениях банка;
  • о межбанковских операциях и сделках, совершенных по поручению клиента (корреспондента) или в его пользу;
  • о клиенте (корреспонденте) другого банка, ставшие известными в результате обращения сведений, составляющих банковскую тайну, между банками;
  • об участниках накопительной пенсионной системы, размере и движении сумм пенсионных взносов, пенсионных накоплениях на индивидуальных накопительных пенсионных счетах граждан.

 

6. В каких случаях и кому предоставляются сведения, составляющие банковскую тайну?

Сведения, составляющие банковскую тайну предоставляются только самим клиентам или их представителям. Государственных органам и их должностным лицам такие сведения предоставляются только в установленном Законом порядке. Сведения, составляющие банковскую тайну, предоставляются органам прокуратуры, следствия и дознания при наличии возбужденного уголовного дела в отношении клиента (корреспондента) данного банка в целях обеспечения взыскания нанесенного ущерба или наложения ареста на его имущество по мотивированному постановлению следователя или дознавателя с санкции прокурора. Сведения, составляющие банковскую тайну, предоставляются суду на основании его письменного запроса по делам, которые находятся в производстве суда в отношении клиента (корреспондента) данного банка.

 

7. В каких целях используется электронная цифровая подпись?

Закон Республики Узбекистан «Об электронной цифровой подписи» был принят 11 декабря 2003 года. Согласно статьи 3 данного Закона электронная цифровая подпись - подпись в электронном документе, полученная в результате специальных преобразований информации данного электронного документа с использованием закрытого ключа электронной цифровой подписи и позволяющая при помощи открытого ключа электронной цифровой подписи установить отсутствие искажения информации в электронном документе и идентифицировать владельца закрытого ключа электронной цифровой подписи.

 

8. Когда был принят Закон “О коммерческой тайне” и какие сведения являются коммерческой тайной?

Закон “О коммерческой тайне” был принят 11сентября 2014 года.

В соответствии статьи 3 данного Закона коммерческая тайна - информация, имеющая коммерческую ценность в научно-технической, технологической, производственной, финансово-экономической и других сферах в силу неизвестности ее третьим лицам, к которой нет свободного доступа на законном основании и собственник этой информации принимает меры по защите ее конфиденциальности.

 

9. Порядок отправления информации, содержащей коммерческую и служебную тайну в другие организации.

Документы, содержащие коммерческую и служебную тайну, должны отправляться в другие организации заказным письмом, в опечатанном конверте с грифом «Коммерческая или Служебная тайна». На внешней стороне конверта указывается исходящий номер, дата и наименование получателя. Документы, содержащие коммерческую и служебную тайну, должны быть приняты ответственным лицом отдела, указанным на конверте. Ответственное лицо осуществляет проверку количества листов и копий документов, а также наличие приложений, указанных в письме. В случае выявления недостающих документов, составляются акты в двух экземплярах, один из которых направляется отправителю.

 

10. Расскажите об условиях входа трейдеров на территорию и в здание УзРВБ.

Согласно инструкции «Об организации порядка входа и выхода на территорию и в здание УзРВБ», для входа на территорию и в здание УзРВБ Трейдер должен иметь личное удостоверение или документ, подтверждающий его личность.

Трейдеры допускаются на территорию и в здание УзРВБ только по утвержденному руководителями списку.

Трейдер, входящий на территорию УзРВБ должен сдать охраннику 1-поста свои личные аппараты сотовой связи, фото и видеосъемочные средства и быть проверен металлодетектором.

Трейдер пройдя через 1-пост должен пройти ко 2-посту. Во 2-посту повторно проверяют удостоверение, подтверждающее личность и затем он проходит в торговый зал.

 

IV. Вопросы отдела информационных технологий

 

1. Расскажите о назначениях и основных функциях Автоматизированного рабочего места Дилера «Единой системы электронных торгов».

В соответствии «Инструкцией пользователя автоматизированного рабочего места (АРМ) Дилера программного комплекса Единой системы электронных торгов (ЕСЭТ)»:

АРМ Дилера предназначен для автоматизации работы Дилера по покупке и продаже иностранной валюты.

Основные функции - ввод заявок для покупки и продажи иностранной валюты, изменение заявок, удаление заявок, просмотр биржевого табло, очередей заявок, сделок, остатков денежных средств на расчетном счете.

 

2. Расскажите о правах трейдеров и что запрещается при пользовании компьютерно-информационной сетью УзРВБ?

В соответствии с «Положением о порядке пользования компьютерной информационной сетью Узбекской республиканской валютной биржи»:

Трейдер имеет право:

  • использовать в работе предоставленные ему компьютеры и средства связи;
  • пользоваться программными комплексами торговых систем;
  • при возникновении технической неисправности в компьютерах и средствах связи, обращаться за помощью к системному администратору.

Трейдеру запрещается:

  • разрешать посторонним лицам пользоваться вверенным ему компьютером;
  • самостоятельно устанавливать, удалять программное обеспечение, установленное системным администратором, изменять настройки операционной системы и приложений;
  • вскрывать компьютеры, сетевое и периферийное оборудование, подключать к компьютерам дополнительное оборудование без разрешения.

 

3. Какие действия выполняются в случае возникновения технической неисправности на рабочем месте трейдера в процессе торгов?

В соответствии с «Правилами проведения межбанковских торговых сессий на Узбекской республиканской валютной бирже», в случае возникновения технической неисправности на рабочем места в процессе торгов трейдер должен незамедлительно сообщить об этом биржевому маклеру посредством имеющихся средств связи. Трейдер поручает маклеру отменить или оставить в торговой системе внесенные им заявки. Биржевой маклер выполняет поручения трейдера, а также посредством имеющихся средств связи должен сообщить об этом ему и полномочному представителю Центрального банка.

После восстановления обычного режима работы на рабочем месте трейдера, он может снова войти в торговую систему.

4. В каких случаях трейдер не может войти в программу «Единая система электронных торгов»?

В соответствии «Инструкцией пользователя автоматизированного рабочего места (АРМ) Дилера программного комплекса Единой системы электронных торгов (ЕСЭТ)» трейдер не может войти в программу в следующих случаях:

  • при не правильном вводе логина и/или пароля;
  • при окончании срока действия доверенности, выданной трейдеру банком, и при окончании срока действия сертификата трейдера.

 

Скачать

Новости/Сообщения
      Решением Наблюдательного совета от 12 сентября 2018 года (Протокол №&...
21-09-2018
Новости/Сообщения
     Решением Наблюдательного совета от 12 сентября 2018 года (Протокол № 2...
20-09-2018
Новости/Сообщения
       В соответствии с «Положением о порядке осуществления опер...
20-09-2018